укрепления рубля и ослабления дол-
лара. Выгода заем щ иков была оче-
видна: получая зарплату в рублях,
каждый месяц можно бьио платить
все меньше и меньше. Задумываясь
о выборе валю ты кредита, м ногие
рассчиты вали не только сэкономить
на процентах, но и получить при -
быль от колебаний курса.
Когда в феврале 2009 года дол-
лар вырос до 36 руб., заем щ ики
схватились за голову. К то -то рефи-
нансировал кредит в рубли и поте-
рял на этом круглую сумму. Банки
не филантропические организации,
поэтом у свою вы году они не уп усти -
ли: средняя ставка тогд а превыш ала
13% годовых.
Некоторы е заем щ ики потуж е за-
тянули ремни, надеясь, что рано
или поздно си туация стабилизиру-
ется. И в конечном счете они ока-
зались правы. У чи ты вая, что курс
доллара снова начал падать, «стои-
ки» потеряли прим ерно столько же,
сколько вы играли за то т период,
когда валю та дешевела.
Кризис заставил м н огих вспом -
нить золотую заповедь. В конце
2008 года банки перестали выда-
вать валю тны е кредиты ф изичес-
ким лицам. Заем щ ики поняли, что
рублевая схем а выдачи и погаш ения
ссуды сам ая безопасная.
Валютная оттепель
Сейчас глобальные эконом ические
риски начин аю т сниж аться, и си туа-
ция на ипотечном рынке постепенно
налаж ивается. 24 февраля 2010 го -
да Ц ентробанк опустил ставку рефи-
нансирования до исторического м и-
нимума - 8,5% . К рекорду готови -
лись долго. Под знаком снижения
ставки прош ла вся вторая полови-
на 2009 года. Параллельно дешевели
и все другие виды кредитования.
М ногие эксперты надею тся, что
второй волны кризиса не будет. Об
этом , в частности, го во р ит то т ф акт,
что заем щ ики снова готовы брать
кредиты в валю те. Б ан ки уж е о т-
реагировали, и весьма выгодны-
ипотечное кредитование
| т е м а н о м е р а
Валютные кредиты популярны
в основном в столицах -
Москве и Санкт-Петербурге.
В регионах заемщики доверяют
только рублю.
Согласно данным «Сбербанка
России», по состоянию на
1 февраля 2010 года доля
валютных кредитов в сфере
недвижимости составила
всего 4,5%. Из них 84%
приходятся на Москву
м и предложениями. Одним из пер-
вы х (после более чем годового мо-
ратория) вы дачу ипотечны х креди-
тов в долларах и евро возобновил
«Сбербанк России». Его прим еру не
замедлили последовать «О ТП Банк»,
«Нордеа Банк», «ВТБ24» и другие.
В результате у заем щ ика снова
появился выбор - взять более ста -
бильны й и дорогой кредит в рублях
(в среднем 13% годовых) или пред-
почесть рискованны й и деш евый ва-
лю тн ы й (8 -9 % ). Но откуда такая
разница в процентны х ставках? Все
дело в стоим ости заем ны х средств.
Бан ки ведь не печатаю т деньги,
а покупаю т. Рубли, как правило, на
российском м еж банковском рынке,
валю ту - у западных кредитны х у ч -
реждений. П роцент по рублям вы -
ше, чем процент, под которы й за-
падные кредиторы выдаю т займы
в валю те. Для сравнения: ставка ре-
ф инансирования Центробанка -
8 ,5% , а ставка реф инансирования
Ф РС (Федеральной резервной систе-
мы С Ш А ) - менее 1% . Ц иф ры гово-
р ят сами за себя.
Брать или не брать?
Для начала взвесим все за и против.
Для заем щ ика, им ею щ его постоян-
ны й доход в рублях, кредиты в ино-
странной валю те м о гут стать л овуш -
кой. П ри резком повы ш ении кур-
са доллара или евро рублевый экви -
валент ежемесячного платеж а авто-
м атически вы растет. Доход же при
этом не изм енится - если, конечно,
не повы сят зарплату. В та к и х усло-
ви ях легко обанкротиться: перестав
вы плачивать кредит, можно поте-
рять квартиру.
Необходимо такж е учи ты вать
конвертацию валю т. Некоторые
банки предоставляю т крупны м кли -
ентам привилегию - обмен по курсу
М М ВБ. Если у вас есть доступ к бес-
процентной конвертации, пере-
плата вам не грозит. Но у просты х
см ертны х «волшебного клю чика»
нет, поэтом у дополнительную ста-
тью расходов необходимо учесть.
П о п ы тка заработать на разнице
курсов валю т - затея не самая уд ач-
ная. Если приобретаемая квартира -
ваше единственное жилье, риски
слиш ком высоки. П риум нож ать сво-
бодные средства за счет валю тны х
операций лучш е на специально о т-
веденных для этого площ адках.
Ссуда в валю те предпочтительна
лиш ь в том случае, если ваш доход
привязан к кур су доллара или евро.
Наприм ер, если зарплата устан о в-
лена в валю те и при выплате в руб-
лях ежемесячно индексируется. Или
если вы берете кредит на короткий
срок либо планируете погаси ть его
досрочно, наприм ер продав старую
квартиру. П ри таком сценарии ва-
лю тны е риски м иним альны, а вы го -
да очевидна.
Отходные пути
Делать долгосрочные прогнозы от-
носительно колебаний курса долла-
ра и евро возьм утся разве что гадал-
ки. Уваж аю щ ие себя специалисты
сохраняю т нейтралитет.
Подписывая и потечны й договор
на 1 0 -2 0 лет, нуж но трезво оценить
степень риска и заранее продумать
план отступления.
Ч то делать, если курс доллара
снова начнет стремительно расти?
Во-первых, некоторые банки разре-
ш аю т своим заем щ икам м енять ва-
В етеР 34 Юг Journal-plaza.net
апрель 2010 ИЗ
23
предыдущая страница 19 Личный Бюджет 2010 04 читать онлайн следующая страница 21 Личный Бюджет 2010 04 читать онлайн Домой Выключить/включить текст